Subida de Wall Street después de un dato pésimo de inflación en agosto
Después de un día pesado cómo el plomo en los mercados bursátiles de EE. UU., el miércoles cierra Wall Street en positivo.
Así se veía a la hora del cierre:
- El S&P 500 cerró un 0,34 % en positivo
- El Nasdaq terminó 0.74 % en positivo
- El Dow Jones terminó 0.10 % en positivo
La decisión sobre las tasas de interés programada para Septiembre está a la vuelta de la esquina
Todos los inversores saben que las reuniones de la reserva Federal son claves para elegir una buena estrategía de inversión, debido a esto los inversores de todo el mundo han tenido sus ojos puestos en el dato de inflación de Agosto. El dato de la inflación que ha salido el martes ha sido pésimo, y con él se ha hecho público lo que tanto se temía, los precios han subido en el mes de agosto un 0,1%, dejando la tasa interanual en el 8,3%. Este es un valor que está por encima un 0.2% respecto al 8,1% que se pronosticaba.
El dato ha dejado a la reserva federal con poco espacio de maniobra, incrementando las probabilidades de una decisión de una subida de un 0.75 % y para los más pesimistas se ha abierto la puerta a una subida del 1 % ó 4 puntos básicos de un solo golpe.
Sin embargo este martes, muchos de los inversores han decidido permanecer en el mercado y comprar acciones con un descuento significativo en comparación de la semana pasada, lo cúal ha ayudado a los mercados a cerrar en positivo. No obstante, el mercado sigue frágil y se continúa esperando el final de las malas noticias, en este contexto la próxima semana será clave, ya que la reunión de la FED para decidir sobre otro incremento en las tasas de interés está programada para el el 20 y el 21 de septiembre de 2022.
Este es el calendario de reuniones de la Reserva Federal para el resto de 2022:
20-21 de septiembre.
1-2 de noviembre.
13-14 de diciembre.
¿Qué pretende la FED?
La FED pretende tener el menor impacto de las subidas en el proceso de destrucción de empleos. Esto ayudaría a la economía de USA a ganar más confianza y tener un proceso de desapalancamiento moderado. En este momento los puestos de trabajo están firmes y siguen teniendo buenos prospectos, pero una subida muy repentina podría generar un efecto dominó en la economía que pondría a prueba la resistencia de las pequeñas y medianas empresas para mantener la facilidad de contratación de personal que existe en este momento.
¿ Qué empresas y activos salen ganando con las subidas de tasas de interés?
Y los ganadores son….
Ganadores:
Las empresas que tienen modelos de negocio basadas en prestar dinero, o en otras palabras, casi todo el sector financiero. Esto ocurre debido a que los bancos se vuelven más atractivos para los ahorradores ya que les pueden pagar más dinero por sus ahorros, esto atrae nuevos clientes y se incrementa su volumen de negocio, a la vez que su rentabilidad. Las compañías emisoras de servicios bancarios también cobrarán tasas más altas.
El dólar estadounidense está actuando cómo valor refugio, impactando positivamente en su valor contra otras monedas que no lo son, y la evolución de su precio al alza ha sido evidente este año.
La industría de seguros, normalmente se beneficia de inversiones en bonos del tesoro que incrementan su valor con una subida de tipos.
Perdedores:
Los grandes perdedores, son aquellas personas que quieren acceder a préstamos, ya sean créditos de consumo o para vivienda, esto se debe a que será más caro obtener préstamos. Si este proceso es muy exacerbado, algunos propietarios de viviendas con poco margen de maniobra podrían salir del mercado debido al incremento en la cuotas hipotecarias, en el peor de los casos saldrían vendiendo sus propiedades a precios más bajos que los actuales, generando una bajada generalizada de los precios.
Las monedas de paises en desarrollo se verán especialmente afectadas debido a la fortaleza del dólar estadounidense, estas van a perder valor contra el USD, generando un encarecimiento directo en los bienes a importar.
